最初に押さえたいこと
利益は出ても、売掛金や在庫、設備投資、返済によって現金が不足することがあります。損益・資産負債・現金をつないで、計画を実行できる資金があるか確認します。
PLは期間の売上と利益を見る
売上から原価や経費を差し引いて、事業が利益を生んでいるかを確認します。計画では売上高を単独で置かず、数量・単価・粗利益率・人員・固定費の前提を明確にします。増収しても原価や人件費が先行すれば、予定した利益に届かないことがあります。
BSは資金がどこにあるかを見る
現預金だけでなく、売掛金、棚卸資産、設備などの資産と、買掛金、借入等の負債を確認します。売上を増やす計画なら、回収前の売掛金や必要在庫も増える可能性があります。利益目標と同時に、どの資産が増えるかまで考える必要があります。
CFと資金繰りで、現金の増減を見る
営業、投資、財務の活動による現金の増減を整理します。月次資金繰りではさらに入金日・支払日を意識します。年間で現金が増える計画でも、投資が先行する月に資金が不足することがあるため、年次と月次の両方を確認します。
一つの前提を変えたら三つとも更新する
回収期間が延びれば売掛金が増え、現金が減ります。設備投資を早めれば資産と借入・現預金が変わり、減価償却や利息にも影響します。三つをつなぐ目的は複雑な表を作ることではなく、判断の影響を見落とさないことです。
自社で確認する項目
- 売上増加に伴う運転資金を反映した
- 設備投資と減価償却を分けた
- 元金返済を資金計画に入れた
- 借入残高が返済表と一致する
本稿は一般的な実務解説です。計算例は単純化した説明用で、顧客の支援実績や成果を示すものではありません。